『アレックス・シャープのポートフォリオ』は、資本資産価格モデル（CAPM）、ポートフォリオ分散、リスク管理の導入に関する内容である。シャープは現在バンガード500インデックスファンドを保有しているが、より積極的な運用戦略を検討中である。学生は、彼女がポートフォリオに追加を検討している2銘柄のリスクを評価しなければならない。学生には月次株価リターンが提供され、個別銘柄の標準偏差、および銘柄追加時のポートフォリオ標準偏差を算出する必要がある。リスク回避型の投資家が単独で株式を保有しないため、学生は回帰分析を用いてベータ値を計算し、ベータが意思決定において使用すべき適切なリスク指標であることを学ぶ。